《豆包财经——要点财经点评  9月14日》

【来源：豆包财经】

1、【美国8月份通胀超预期，加息预期爆棚】北京时间9月13日，美国公布8月CPI同比8.3%，预期8.1%，前值8.5%；核心CPI同比6.3%，预期6.1%，前值5.9%。一夜之间，市场押注9月份100个基点的可能性升至近50%。

点评：我们昨天说只要拿不到中国的配合，美国控制通胀就是白日梦，然而，美联储却说“通胀预期持续下降”、华尔街炒作“通胀见顶论”，结果只用了一天时间就被打脸，值得一提的是，8月CPI是油价下跌的情况下超预期多了0.2个百分点，核心CPI更是环比7月上涨，美国的通胀已深入方方面面，仅油价下跌，对压通胀的贡献也非常有限了，况且美国也没有能力把油价压下来。


2、【华尔街遭遇两年来最惨烈抛售】受超预期通胀数据影响，9月13日金融市场遭遇股、债、汇、商“通杀”，除美元以外，几乎所有资产标的均遭遇了沉重打击，美股一根长阴线将过去四个交易日的涨幅悉数回吐，美元一根长阳再次逼近110点。

点评：昨天我们就指出，近日美元下滑、美股反弹，恐怕是为本月大幅加息提前做好调整空间的准备，所以昨晚金融市场的反应完全符合我们预期，也是此前炒作“通胀见顶论”的华尔街坐庄资金乐见的，虽然脸可以丢，但钱不能少赚。


3、【拜登政府官员据悉考虑在80美元左右购买原油以补充储备】9月14日，据媒体援引知情人士报道，当原油价格跌至每桶80美元左右时，美国政府可能会开始买入原油以补充应急储备，以保护美国石油产量增长并防止原油价格暴跌。与此同时，官员们还试图让产油商相信政府不会让油价暴跌。

点评：一边说要限价44美元，一边说要在80美元收储，防止油价暴跌，看似矛盾之下，是拜登配合华尔街玩预期的金融功能尽显。


4、【摩根大通、花旗：预计投行业务中收将腰斩】周二，摩根大通总裁Daniel Pinto表示，截至9月30日的三个月，摩根大通通过承销股债交易以及提供咨询服务获得的收入可能下降45％-50％。 无独有偶，花旗集团CFO Mark Mason也在周二表示，当前季度的投行业务营收可能会同比下降50%。

点评：继昨日高盛宣布将大幅裁员之后，经济“寒气”继续蔓延华尔街，未来是否会出现华尔街投行相关房贷抵押衍生交易部门出现大规模亏损与裁员？


5、【推特股东大会批准马斯克440亿美元收购案】当地时间周二，推特股东大会投票批准了马斯克收购公司的提案，此前马斯克已经多次表示拒绝继续履行收购合约。此前马斯克提出的收购价格为每股54.2美元，较公司周二收盘价41.74美元高出近30%。

点评：马斯克们是不是已经提前在低位买好了做多仓位？至少昨晚美股大跌，推特股价就逆势上涨了。


6、【美国或发生30年来首次全国性铁路罢工】 本周五或举行的美国铁路工人大罢工，可能会使美国近1/3货运陷入停顿，如果铁路运输中断，美国经济每天的损失将高达20亿美元。

点评：美国货物运输极度依赖铁路，无疑对通胀火上浇油，有观点认为中国亦会受美国铁路大罢工影响，此前我们已提醒，下半年外需恐怕不如去年旺盛，相关外贸企业应提前做好规划。


7、【拜登签署新行政命令扩大美国生物制造】9月13日，据美媒报道，拜登于当地时间12日签署了一项鼓励美国生物技术生产和研究的行政命令。报道称，该命令旨在促进制药业以及农业、塑料和能源等行业的美国制造。美媒认为，拜登此举意在“针对中国”。

点评：“生物相关法案”性质与“芯片法案”类似：
第一 、其无法从根本上对付中国；
第二、即使美国有相关技术，但制造环节极度依赖中国，限制中国实际上是和美国自己的通胀过不去；
第三，又是一个可以公开印钱救相关企业的由头。


8、【多地鼓励国企收购存量商品房】据相关媒体9月14日报道，近日，济南一国企拟收购3000套存量商品房引热议，浙江湖州也推出过类似政策，对困难房地产企业的滞销房，鼓励国有企业收购，作为保障安置用房等。

点评：通过国企收购存量商品房转化为保障房，对稳房市起到一定积极作用，此外，除了国家资本的投入，类似思路还可以通过REITs，即房地产投资信托基金吸纳社会资金，用风险分担的方式，温和解决房地产泡沫问题，当然，前提是西方选择“河渡人”。


9、【云南电解铝企业今日起限产10%】 据相关媒体9月14日报道，由于夏季云南主力水库蓄能同比有所下降，云南电力出现紧缺，云南地区电解铝近日起限产10%，后续或有进一步限产可能。

点评：云南电解铝产能561万吨，占全国产能的12.8%，据机构研报，受疫情影响，目前国内电解铝需求市场仍未表现出旺季迹象，限产对国内需求影响或有限。我们认为，随着欧洲能源危机加剧，欧洲铝厂大幅削减产量，中国减产或客观上加大欧洲产业链的冲击，具体影响仍需进一步观察。